IND012因子集市行业因子高风险
行业拥挤度因子
基金超配与资金集中度衡量行业拥挤，高拥挤面临踩踏风险。
计算公式
IndCrowd = FundOverweight * NorthConcentration历史绩效（Top30 等权多头，月度调仓）
年化收益
10.69%
夏普比率
0.66
最大回撤
-27.28%
累计收益
176.09%
累计净值（2016-09 … 2026-08）
2016 -1.8%2017 -8.5%2018 -1.2%2019 +24.0%2020 +32.5%2021 +11.0%2022 +26.0%2023 -4.0%2024 +9.7%2025 +18.0%2026 +9.0%
当前 Top30 持仓
| # | Ticker | 公司 | 得分 |
|---|---|---|---|
| 1 | AAPL | Apple | 0.206 |
| 2 | MSFT | Microsoft | 0.206 |
| 3 | JPM | JPMorgan Chase | 0.098 |
| 4 | BAC | Bank of America | 0.098 |
| 5 | WFC | Wells Fargo | 0.098 |
| 6 | C | Citigroup | 0.098 |
| 7 | PNC | PNC Financial | 0.098 |
| 8 | USB | U.S. Bancorp | 0.098 |
| 9 | TFC | Truist Financial | 0.098 |
| 10 | BNY | BNY Mellon | 0.098 |
| 11 | STT | State Street | 0.098 |
| 12 | COF | Capital One | 0.098 |
| 13 | ADBE | Adobe | 0.070 |
| 14 | INTU | Intuit | 0.070 |
| 15 | WDAY | Workday | 0.070 |
| 16 | LLY | Eli Lilly | 0.061 |
| 17 | JNJ | Johnson & Johnson | 0.061 |
| 18 | ABBV | AbbVie | 0.061 |
| 19 | MRK | Merck | 0.061 |
| 20 | PFE | Pfizer | 0.061 |
| 21 | BMY | Bristol-Myers Squibb | 0.061 |
| 22 | NVO | Novo Nordisk | 0.061 |
| 23 | NVDA | NVIDIA | 0.044 |
| 24 | AVGO | Broadcom | 0.044 |
| 25 | AMD | Advanced Micro Devices | 0.044 |
| 26 | QCOM | Qualcomm | 0.044 |
| 27 | TXN | Texas Instruments | 0.044 |
| 28 | MU | Micron Technology | 0.044 |
| 29 | ADI | Analog Devices | 0.044 |
| 30 | ON | ON Semiconductor | 0.044 |
按上方公式在确定性研究面板最近月末观测（2026-08）计算的截面 Top30。
数据导出
导出包含公式、绩效统计、120 个月序列与当前持仓——本地复刻所需的一切。