SEA005因子集市季节性因子低风险
春节效应因子
春节前后显著正收益的历史统计规律，节前数个交易日最强。
计算公式
CNY = AvgReturn(春节前5日至节后1日)历史绩效（Top30 等权多头，月度调仓）
年化收益
11.84%
夏普比率
0.65
最大回撤
-25.17%
累计收益
206.24%
累计净值（2016-09 … 2026-08）
2016 -3.3%2017 -2.7%2018 -4.6%2019 +32.6%2020 +36.1%2021 +17.5%2022 +20.8%2023 -9.4%2024 +6.8%2025 +21.7%2026 +13.2%
当前 Top30 持仓
| # | Ticker | 公司 | 得分 |
|---|---|---|---|
| 1 | NUE | Nucor | 5.063 |
| 2 | PLD | Prologis | 4.729 |
| 3 | NET | Cloudflare | 4.629 |
| 4 | GD | General Dynamics | 4.584 |
| 5 | LRCX | Lam Research | 4.452 |
| 6 | MELI | MercadoLibre | 4.380 |
| 7 | ADBE | Adobe | 4.349 |
| 8 | MAA | Mid-America Apartment | 4.251 |
| 9 | ITW | ITW | 4.216 |
| 10 | CARR | Carrier Global | 4.104 |
| 11 | DDOG | Datadog | 3.870 |
| 12 | ETSY | Etsy | 3.825 |
| 13 | C | Citigroup | 3.813 |
| 14 | TRV | Travelers | 3.730 |
| 15 | SNPS | Synopsys | 3.613 |
| 16 | ADI | Analog Devices | 3.517 |
| 17 | SPGI | S&P Global | 3.502 |
| 18 | URI | United Rentals | 3.234 |
| 19 | HPQ | HP | 3.111 |
| 20 | AXP | American Express | 3.094 |
| 21 | ETN | Eaton | 3.079 |
| 22 | MCHP | Microchip Technology | 3.040 |
| 23 | ANET | Arista Networks | 3.033 |
| 24 | ALB | Albemarle | 2.970 |
| 25 | BMY | Bristol-Myers Squibb | 2.966 |
| 26 | CI | Cigna | 2.882 |
| 27 | PLTR | Palantir | 2.878 |
| 28 | WBD | Warner Bros Discovery | 2.827 |
| 29 | QCOM | Qualcomm | 2.805 |
| 30 | ACN | Accenture | 2.797 |
按上方公式在确定性研究面板最近月末观测（2026-08）计算的截面 Top30。
数据导出
导出包含公式、绩效统计、120 个月序列与当前持仓——本地复刻所需的一切。