GRW014因子集市成长因子高风险
外延增长因子
通过并购、资产注入实现的外延扩张，关注并购频率与整合效率。
计算公式
ExtGrow = ΔAssets_MA / Assets - IntGrow历史绩效（Top30 等权多头，月度调仓）
年化收益
6.78%
夏普比率
0.45
最大回撤
-25.99%
累计收益
92.78%
累计净值（2016-09 … 2026-08）
2016 -5.4%2017 -3.5%2018 -4.5%2019 +1.4%2020 +32.3%2021 +7.1%2022 +25.7%2023 +0.8%2024 +0.3%2025 +4.6%2026 +15.8%
当前 Top30 持仓
| # | Ticker | 公司 | 得分 |
|---|---|---|---|
| 1 | DELL | Dell Technologies | 41805.094 |
| 2 | FCX | Freeport-McMoRan | 22578.556 |
| 3 | CVX | Chevron | 14828.422 |
| 4 | SYK | Stryker | 8720.924 |
| 5 | CARR | Carrier Global | 7237.206 |
| 6 | AEP | American Electric Power | 6891.326 |
| 7 | TSLA | Tesla | 6061.482 |
| 8 | KLAC | KLA | 4097.343 |
| 9 | PANW | Palo Alto Networks | 4013.153 |
| 10 | MPC | Marathon Petroleum | 3942.063 |
| 11 | TDG | TransDigm | 3755.746 |
| 12 | PFE | Pfizer | 3722.789 |
| 13 | LLY | Eli Lilly | 3317.620 |
| 14 | JPM | JPMorgan Chase | 2489.574 |
| 15 | NVDA | NVIDIA | 2403.423 |
| 16 | AXP | American Express | 2320.106 |
| 17 | DIS | Walt Disney | 2250.339 |
| 18 | LMT | Lockheed Martin | 1974.519 |
| 19 | LOW | Lowe's | 1958.248 |
| 20 | OXY | Occidental Petroleum | 1900.736 |
| 21 | USB | U.S. Bancorp | 1826.562 |
| 22 | HSY | Hershey | 1793.513 |
| 23 | STT | State Street | 1772.368 |
| 24 | PEG | Public Service Enterprise | 1740.539 |
| 25 | ZS | Zscaler | 1739.296 |
| 26 | MA | Mastercard | 1697.814 |
| 27 | ADBE | Adobe | 1649.225 |
| 28 | VRTX | Vertex Pharmaceuticals | 1621.252 |
| 29 | PLTR | Palantir | 1570.060 |
| 30 | ABT | Abbott Laboratories | 1532.194 |
按上方公式在确定性研究面板最近月末观测（2026-08）计算的截面 Top30。
数据导出
导出包含公式、绩效统计、120 个月序列与当前持仓——本地复刻所需的一切。